ריבית מרומזת היא ריבית שלא נקבעה במפורש בעסקה עסקית. כל עסקה חשבונאית הכוללת זרם תשלומים המשתרע על פני תקופות עתידיות מרובות, חייבת לשלב ריבית, גם אם אין שיעור הנקוב בחוזה העסקי הקשור. אחרת, החוזה אינו משקף את ההוצאה הכרוכה בעיכוב התשלומים לאורך זמן, המכונה הוצאות ריבית.
אם עסקה כוללת ריבית, אך שיעור זה שונה באופן מהותי משיעור הריבית בשוק הנוכחי (כגון שיעור מוגדר של 1% לעומת ריבית שוק של 8%), הרי שיש לראות את שיעור השוק כריבית המתאימה ביותר. שיעור שיחול על העסקה. ההחלטה לגבי איזה ריבית להשתמש היא סובייקטיבית יותר אם הריבית הנקובה קרובה מאוד לשער השוק. אם ההבדל בין שני השיעורים אינו מהותי, יתכן שיהיה מקובל לחשב את העסקה באמצעות שיעור הריבית הנקוב בהסכם.
השלב הבא הוא להשתמש בריבית המשתמעת כדי לחשב את הערך הנוכחי של זרם התשלומים המשויך לעסקה, תוך שימוש בנוסחה של הערך הנוכחי של קצבה לפירעון (כאשר התשלומים נדרשים בתחילת כל תקופה) או הערך הנוכחי של קצבה רגילה (כאשר התשלומים נדרשים בסוף כל תקופה - דבר שכיח יותר). ההפרש בין הערך הנוכחי של זרמי תזרימי מזומנים אלה לבין סכום התשלום הכולל נרשם ברשומות החשבונאיות כמרכיב הריבית של העסקה.
כאשר רכיב המימון של החוזה מכסה תקופה של פחות משנה, יתכן ויהיה מקובל, בהתאם לתקן החשבונאי הרלוונטי, כי המוכר יתעלם ממרכיב המימון ולא ירשום שום עניין. במקום זאת, הסכום המלא של תמורת העסקה נחשב להכנסות שאינן קשורות להכנסות ריבית.
דוגמא לשיעור משתמע
מר ג'ונס יכול לקנות מקרר תמורת 500 דולר במזומן או לשלם 12 תשלומים חודשיים בסך 130 דולר לשנה בסוף כל אחת מחמש השנים הבאות. אין ריבית מוגדרת באופציה השנייה. שיעור הריבית בשוק עבור הלוואות צרכניות עבור אנשים בעלי דירוג אשראי זהה לזה של מר ג'ונס הוא 8%. אנו רואים בשיעור של 8% את הריבית המשתמעת לדוגמא זו, מכיוון שזהו השיעור שהוא יוצע במצב דומה על ידי צד שלישי אחר.
אם מר ג'ונס היה רוצה לקבוע את הערך הנוכחי של האופציה השנייה, הוא היה הולך לטבלת ערך נוכחי לקצבה רגילה ומפיק ממנה גורם מכפיל המתייחס לזרם התשלומים (חמישה תשלומים בסוף כל שנה. ) ושיעור הריבית של 8%.
מר ג'ונס ניגש לשולחן ומגלה כי שיעור המכפיל המתאים הוא 3.9927, אותו הוא מכפיל בתשלום שנתי של 130 דולר כדי להגיע לשווי נוכחי של 519.05 דולר. לפיכך, בשיעור המשתמע של 8%, הערך הנוכחי של אופציית התשלום הרב שנתי הוא יקר יותר ב- 19.05 דולר מאשר אם היה משלם 500 דולר במזומן כרגע.
